1月6日，上海越剧团为纪念周恩来逝世一周年，集体创作排演了大型组剧《万里长空且为忠魂舞》，在上海艺术剧场彩排，市委王一平、中央工作组车文仪等领导莅临审查。1月8日起，该剧公演，袁雪芬、范瑞娟、傅全香、徐玉兰、张桂凤等老演员，重新登台演出，中央人民广播电台和上海电视台进行了录音录像。
1月16日，18位外国新闻记者，在外交部新闻司金贵华和王珍陪同下，访问了上海越剧团，在汾阳路150号学馆排练场，观看了《万里长空且为忠魂舞》片断和学馆同学的练功。从1月至12月，上海越剧团先后接待来访的外宾有：荷兰导演伊文思、日本青年工人友好之翼、日中友好访华团、外语学院外国教师、复旦大学外国留学生、瑞典魏伯夫人、印尼党人、加拿大中国友协文少章、西班牙青年友好之翼、日本东京电影放映小组友好访华团、奥（地利）中研究会希洛夫斯基、联邦德国室内乐团、卢森堡友人、法中友协马纪樵夫人、美国《华盛顿邮报》记者古井喜实（女评论家）、日中友协青年代表团、秘鲁文协主席和新闻部主任、美国大学妇女协会菲斯德、儿子、联邦德国《世界报》主编克伦普、日中友协会员之船黑田寿男、新加坡刘柳、美籍华人余凡夫妇、牙买加“争取民族解放力量”代表团曼尔斯、日本《读卖新闻》田川勤四、日中友协妇女活动家代表团斋藤纪江、美国黑人领袖罗伯特·惠廉、美国华盛顿大学教授中国语文协会主席、戏剧家时钟雯、意大利社会党人士、丹麦中央教育理事会主席、美籍华裔作家于梨华、日中友好协谊会、夫人等。
3月4日，上海市文化局党委批示，上海越剧团成立清查“”运动领导小组和业务领导小组。
7月13日，上海越剧团恢复排演的《江姐》，在中国剧场公演。主演者为李璐、金美芳、张国华、张桂凤、许矞云、刘觉、孟莉英、沈永明等。
7月21日，驻上海越剧团工宣队全部撤离。
8月15日，上海越剧团为欢庆十一大的召开，袁雪芬、傅全香等演员，排演了《八月金风传喜报》、《十一大精神放光芒》、《绣百花》等节目，在文化广场演出，上海人民广播电台、上海电视台进行了录音录像。
10月1日，上海越剧团根据杨开慧烈士事迹创排的《忠魂曲》，在中国剧场试验演出。由薛允璜、薛宝根、张森兴编剧，黄沙、张森兴导演，主要演员有王文娟、范瑞娟、傅全香、徐玉兰、张国华、杨同时、丁沙生、李秉衡等。
10月，上海越剧团向上级申请恢复排演《祥林嫂》（男女合演）获准，在北京影剧院公演。主演者为袁雪芬、金采风、史济华、徐瑞发、秦光耀、金艳芳等。12月，该剧由中国唱片厂全剧灌片录音，各地来学习移植该剧的兄弟剧团达70多家。
10月29日～1978年4月，上海越剧团在上级部署下，贯彻——关于反集团的罪证材料，在全团开展“三大讲”（指党受其害、国受其害、身受其害）和“说清楚”（指有问题的）等活动，批判反集团的罪行。
11月1日，上海越剧团袁雪芬赴京参加中国音乐家代表团，出访德意志联邦共和国。